湖北消费金融发行今年首期9亿元ABS：累计发行额超50亿 近四年不良率递增

来源：金融虎网 作者：雄飞

近日，湖北消费金融发行楚赢2023年第一期个人消费贷款资产支持证券(ABS)，发行规模总计9.04亿元，其中优先级资产支持证券规模6.65亿元占比73.54%，该期资产支持证券于5月30日开始申购。金融虎网注意到，该期发行说明书和中债资信及中诚信国际的评级报告披露了湖北消费金融更多详细的业绩和经营情况。财务指标显示，2019年至2022年的近四年，湖北消费金融营业收入累计为22.68亿元，净利润累计为3.32亿元，其不良贷款率则呈现增势。

湖北消金ABS总发行规模已超50亿元

公开资料显示，湖北消金成立于2015年4月，注册资本3亿元，目前注册资本已增至10.058亿元。增资后，股东持股比例为湖北银行持股31.91%；新疆特易数科持股24.27%；宇信科技(300674)持股12.77%；万得信息持股10.64%；TCL科技持股10.64%；武商集团持股4.79%；武汉商联持股4.79%。

据了解，2019年2月15日，湖北消费金融信贷资产证券化业务资格获批，成为第6家获批信贷资产证券化业务资格的持牌消费金融公司。湖北消费金融当时称，信贷资产证券化业务资格的取得，意味着公司可以在公开市场发行资产支持证券，为公司盘活存量资产、拓宽融资渠道、提高主动负债能力、提升市场影响力提供了新工具和新路径。

截至2023年2月，湖北消金历史上发起过5单证券化项目，总发行规模约44.84亿元。加上最新的2023年第一期个人消费贷款资产支持证券，湖北消金ABS总发行规模已超过50亿元。

据发行说明书露，湖北消金本期资产支持证券的资产池涉及5,083户借款人向发起机构借用的5,083笔贷款，消费信贷资产付息方式为月付息，计息方式为固定利率，且均为正常类贷款。截至初始起算日2022年11月15日，全部未偿债权本金总额为90,423.75万元。加权平均贷款年利率为13.7%，单笔贷款最高年利率为22%，最低年利率为9%。从入池贷款贷款的用途来看，合同金额中，综合消费类占比为75.33%，装修类占比为24.67%。

中债资信在信用评级报告中称，就入池贷款而言，为纯信用资产，加权平均利率很高，基础资产集中风险较低，借款人年龄分布合理，还款意愿较强，基础资产整体信用质量一般。

在中债资信主体评分体系下，湖北消金风险管理能力和尽职管理能力较强。中债资信确定本期证券的评级结果为：优先级资产支持证券的信用等级为AAAsf，次级资产支持证券未予评级。此外，中诚信国际对其评级的结果也是优先级AAAsf，次级则为NR。

截至2022年12月末，湖北消金存量个人消费贷款余额规模110.56亿元。截至2022年12月末，公司发放贷款和垫款104.60亿元，较年初增长8.91%。截至2022年末，“嗨享贷”的贷款余额为29.31亿元，在线下业务中占比为41.72%，在全部业务中占比为26.51%。

近四年不良贷款率呈递增之势

发行说明书显示，2022年末，湖北消费金融营业收入为6.21亿元同比增长46.5%，净利润为1.19亿元同比增长24%。2022年前三季度公司实现营业收入5.93亿元，实现净利润0.79亿元。2019年、2020年和2021年，湖北消金的营业收入分别为7.63亿元、4.6亿元和4.24亿元，对应的净利润分别为1.01亿元、0.16亿元和0.96亿元。

值得一提的是，据宇信科技年报此前披露，2022年，湖北消费金融营业收入为8.44亿元，较2021年的7.29亿元同比增长16%，净利润为1.21亿元，较2021年的9319.94万元同比增长30%。对比来看，其2022年的营收数据出入较大，净利润则相差无几。

据金融虎网此前盘点，2022年，在已披露营收的24家消金公司中，湖北消金排名在第16位；若以6.21亿元的营收来计算，则其在2022年落后于北银消金，排名在第17位。从数据来看，在经历两年的低谷后，湖北消费金融的营收和净利润水平在2022年已呈现恢复增长的态势。

截至2019年至2022年年末，湖北消金的总资产分别为88.05亿元、89.86亿元、109.68亿元和123.17亿元。

值得注意的是，在营收和净利润增长的同时，其不良率则出现了递增的趋势。2019年至2022年，湖北消费金融的不良贷款率分别为2.21%、2.32%、2.35%、2.41%。更早前的2017年和2018年，其不良率分别为2.86%、2.27%。

湖北消金目前有线上、线下两个产品线。成立初期，湖北消费金融以线下贷款为主，自2018年起逐渐向线上业务转型，线上业务投放量迅速增加。线下业务主要是指单笔贷款在5万元-20万元之间的大额消费贷款，根据担保方式可分为信用类、抵押类、保证类。信用类下设嗨贷-悦居、嗨贷-保单、嗨贷-积金、嗨贷-悦行等多个子产品；抵押类下设嗨贷-乐居等产品；保证类自2017年起陆续停止新增。2019年，在原有产品的基础上，湖北消金又优化推出了菁英贷、嗨享贷等产品，产品体系进一步完善。线上业务主要是指单笔贷款金额在5万元以下，线上获客、线上审批、线上支取的小额消费贷款。

据湖北消金官网介绍，2015年4月18日，作为华中地区首家开业的消费金融公司，湖北消费金融公司正式揭牌成立。4月18日，湖北消费金融迎来成立8周年纪念日，其披露了发力线下乡村消费贷意在主动融入国家发展战略，不断探索可持续的普惠金融发展模式，现已形成覆盖全国32个省市近千县域乡村的业务格局，累计发放贷款超过700亿元，服务客户超过1200万户。另值得一提的是，“嗨袋”APP将自2022年4月18日起更名为“湖北消费金融”APP。除名称变更外“湖北消费金融”APP将全面保留原“嗨袋”APP的业务与服务，持续为广大消费者提供快捷、灵活、安全的高品质消费金融服务。

3月底，湖北消费金融发布2022年消费者权益保护工作信息披露显示，2022年，公司共收到监管转送投诉679件。在过去一年呈现激增态势，较2021年同比增长了304%。2021年，湖北消费金融共收到监管转办客户投诉168件。在已披露投诉数据的19家消金公司中，湖北消金的投诉量排名在第七位。